A japán gyertyák nagy előnye a vizuális megjelenítés, amivel ábrázolják a piaci mozgást. Sok, nagyon jól használható alakzatot ismerünk, melyek a fordulatot jól tudják jelezni. A japán gyertya alakzatok közül ismerünk több olyant, mely nem egy, hanem több gyertya együttes mozgását értelmezi. Az egyik a legmegbízhatóbbak közt lévő a kulcsforduló japán gyertya alakzat. A kulcsforduló japán gyertya alakzat sok elemzésben előfordul, így ismerni illik a fogalmat. A kulcsforduló japán gyertya alakzat hasznosításához, a fals jelzések szűréséhez ad ez a cikk iránymutatást.
A kulcsforduló japán gyertya alakzat trendfordító alakzat, így ha megjelenik a charton, a trend kimerülését, a trend fordítását várhatjuk. A kulcsforduló japán gyertya alakzat kétgyertyás alakzat, ami számunkra nagyobb biztonságot ad, mint az egy gyertyából kialakuló japán gyertya alakzatok. Napos, négyórás kereskedésben a legtöbb kereskedő, aki figyeli a gyertyaalakzatokat, erős jelzésnek tekinti a kulcsforduló japán gyertya alakzat kialakulását.
Mivel páros gyertya alakzatról beszélünk, és a formája is nagyon hasonló, érdemes a átfogó és a befogó gyertyákról leírtakat is átismételni. A két alakzat nagyon hasonló és az értelmezésükben sincs nagy eltérés, a megbízhatósági adatokat nem itt, hanem a fenti linken a befogó alakzatnál tárgyaljuk.
Mi az a kulcsforduló alakzat?
A kulcsforduló két japán gyertyából álló árfolyam alakzat, melyben a második gyertya nyitó ára az előző gyertya maximuma fölötti. A második japán gyertya nyitó ára egyben a maximuma is, majd pedig a záró ára a második gyertyának az előző gyertya minimuma alatti árfolyam értéket vesz fel.
1) Kulcsforduló japán gyertya alakzat emelkedő trendben
Emelkedő trendben akkor beszélünk kulcsforduló alakzatról, ha az előző napi maximumhoz képest magasabban nyit a piac, de még napközben az előző napi minimum alá visszazár az árfolyam. Itt tehát az előző napi minimum-, maximumszinteket, azaz a gyertya kanócát viszonyítjuk a második gyertya nyitó- és záróárához. Ebben az esetben az emelkedő trendben bekövetkező változásra, rövid távú csökkenésre kapunk jelet.
A kulcsforduló japán gyertya alakzat emelkedő trendben fordítós, de minimum elbizonytalanodási jelzést ad. Mit is látunk a fenti ábrán? Az első gyertyában folytatódik az emelkedés, majd lezárul a kereskedés. Eddig nincs semmi különleges, hiszen ez egy közönséges gyertya, ami teljesen megszokott az emelkedő trendben. Majd a következő gyertya nyitása egy réssel, a maximális érték felett történt. Ez ebben a pillanatban annyi információt ad, ami szerint a piac folyatni akarja az emelkedést. Majd a nyitást követően az emelkedés nem folytatódik, és egész idő alatt esik az árfolyam. Ez az esés olyan mértékű, hogy az előző gyertya minimuma alatt zárt be a kereskedés. Ezzel – legalábbis az adott periódus alatt – erőteljes eladói nyomás alakul ki, ami olyan erővel bír, hogy az előző gyertya emelkedését teljesen visszakorrigálja. Ha ezt a kulcsforduló japán gyertya alakzat által leírt mozgást értelmezzük, és memorizáljuk, már nem lesz gondunk a jelzés használatánál.
2) Kulcsforduló japán gyertya alakzat csökkenő trendben
Csökkenő trend esetén fordítva kell eljárnunk. Ekkor az árfolyam az előző napi minimumhoz képest újabb mélyponton nyit, de még a gyertya bezáródása előtt fordul a hangulat, és emelkedéssel zár a piac. Mégpedig úgy, hogy a gyertya záróára meghaladja az előző napi gyertya maximumát. Ebben az esetben a csökkenő trendben bekövetkező változásra, emelkedésre kapunk jelet. Az alakzat magas megbízhatóságú.
Az alakzat, mint a legtöbb csoportos, több gyertyából álló japán gyertya alakzat jellemzően a részvényeknél, illetve a nem folyamatosan jegyzett termékeknél alakul ki. A forex piacon a folyamatos jegyzés miatt kisebb eséllyel találkozunk vele, jellemzően hétvégén alakul ki. A kulcsforduló japán gyertya alakzat mozgás esésben teljesen megegyezi az emelkedésben leírtakkal. Azt értelmezve már nem jelent gondot a eső trendben kialakuló kulcsforduló japán gyertya alakzat használata sem.
3) A kulcsforduló japán gyertya alakzat oldalazásban
Oldalazásban, illetve bizonytalan, iránytalan mozgásban már kisebb jelentőséggel bír a kulcsforduló japán gyertya alakzat. A jelzése hasonló, de a fordítós értelmezésről inkább átkerül a hangsúly a bizonytalanságot, elbizonytalanodást jelző funkcióra. Kereskedési jelzésként kisebb szerepet kap, de egy erős szinten, vagy egy alakzat (pld. range technikánál) már jelzést is kaphatunk.
Az alábbi előadáson a japán gyertyák megbízhatóságával, jelzéseikkel foglalkozunk.
Hogyan használd a tőzsdei kereskedésben a kulcsforduló japán gyertyát?
A kulcsforduló japán gyertya alakzat jellemzően a tőzsdei, illetve a határidős piacokon használatos, ygy érdemes kihasználni két olyan piaci jellemzőt, melyekkel a hatékonyságát növelhetjük.
1) Forgalom vizsgálata
Ha a kulcsforduló japán gyertya alakzat erős forgalom mellett alakul ki, az meghatározó lehet a fordulatban. Ideális, ha a második gyertya lényegesen magasabb forgalommal alakult ki, mert ez mutatja, hogy a fordítás mellett többen vannak. Kevésbé ideális a kulcsforduló japán gyertya alakzat, ha az első gyertyában normál, vagy nagyobb a forgalom, de a másodikban már nagyon kicsi, átlag alatti. Ilyenkor a fordításnak kisebb ereje van, hiszen nem állnak a befektetők át az ellenkező oldalra. Ha a második gyertya forgalma minimális, töredéke az elsőnek, ne vonjunk le következtetéseket, hanem várjuk meg a következő gyertya kialakulását.
2) Ajánlati könyv vizsgálata
A tőzsdei kereskedés nagy előny, hogy korrekt ajánlati könyvet látunk. Ezt érdemes a kulcsforduló japán gyertya alakzatnál is felhasználni. Ha emelkedő trendben a kulcsforduló japán gyertya alakzat alatt nagyon sok vételi ajánlatot látunk, akkor már az esés, a fordulat lehetősége kisebb. A második gyertya által jelzett esési szándék kimerülhet, a vételek felszívják az eladásra kínált mennyiséget. A kulcsforduló japán gyertya alakzatnál elhelyezett nagymértékű eladási ajánlatok erősítheti a fordulós értelmezést. Az eső trendben hasonlóan vizsgáljuk a kulcsforduló japán gyertya alakzatot jelzéseit erősítő, vagy módosító forgalom, vagy ajánlati könyv adatokat. A forex kereskedésben ilyen lehetőségünk, nincs, hiszen ott ezek az adatok nem teljeskörűek.
Minimális elvárások kulcsforduló japán gyertya alakzatnál
A fenti definíció és leírás elég tág értelmezést ad. A korrekt használathoz érdemes a kulcsforduló japán gyertya alakzatot kissé objektívebben is meghatározni. Első és talán a legfontosabb kitétel a mérete. Az első gyertya legalább egy átlagos, de ideális esetben nagyobb legyen. Ezt érdemes lehet az ATR(14) értékéhez kötni. Ennél kisebb gyertya már nagyon kis mozgást jelent, ami nem azt az elvet jelzi, amit elvárunk: egy normális, trendirányú mozgást egy réssel való nyitás után erős fordulat.
Ebből az elvből következik, hogy elvárás a tőzsdei kereskedésnél a trendirányú rés kialakulása, ami a nyitáskori trendirányú mozgást mutatja. Ezt forex kereskedésnél lazíthatjuk, és a második nyitási értéket az első kialakító gyertya zárójánál is elfogadhatjuk. A forex piacon ritkább a réssel való nyitás, főleg rövidebb idősíkon, így a gyakorlati kereskedésben elfogadható ez a lazítás.
Szintén a fenti elvből következik: a kulcsforduló japán gyertya alakzat első gyertyája trendirányú legyen. Ezt érdemes nagyon szigorúan venni és elvárni azt is, hogy ne legyen a trend irányába nagy, a gyertya magasságának ötödét meghaladó kanóc. Ha nem trend irányba mutató az első gyertya, vagy túl nagy a kanóc, akkor az ilyen alakzatot ne hívjuk kulcsforduló japán gyertya alakzatnak! Átfogó, befogó gyertya megnevezés korrektebb lehet, ennek az alakzatnak is magas a megbízhatósága.
Bár ideális, és az elveknek jobban megfelelő, ha a kulcsforduló japán gyertya második gyertyájának nincs kanóca, de az ilyen elvárás túlzó lehet aktív kereskedésben. Egy minimális, a kulcsforduló japán gyertya magasságának tört részét kitevő kanóc még ugyanolyan jelzést adhat, mint a korrekt, kanóc nélküli második gyertya.
Hol keressünk kulcsforduló japán gyertyát?
A fordulatot jelző gyertyák, alakzatok közös jellemzőjét érdemes szem előtt tartani. Két olyan piaci szituációt ismerünk, ahol nagyon megbízhatóan jelez a kulcsforduló japán gyertya alakzat.
- Ha emelkedésben egy szint alatt alakul ki, illetve esésben egy szint felett alakul ki a kulcsforduló japán gyertya. Ez jelzi, hogy az első gyertya elérte a szintet, majd a második erőteljesen lefordult a szinttől. Itt nem csak két gyertyára, hanem a szint meghatározó erejére is támaszkodhatunk a döntésnél.
- Hasonló szituáció, amikor az első gyertya töri az erős szintet, majd a második fordulásban visszakorrigál. Ez egy erős jelzés a szint támasz, illetve ellenállás szerepére.
Hírek és a kulcsforduló japán gyertya alakzat
Ha a hír, adatközlés a kulcsforduló japán gyertya alakzatban történik, mindig legyünk elővigyázatosak. Kérdéses lehet a további mozgás, hiszen
- ha az első gyertyában a trend irányába mozgatja meg a piacot a hír, majd a túlreagált hírt korrigálja a második gyertyában a piac, vagy
- ha a második gyertyában erős ellenmozgást vált ki a hír, és az alakítja ki a kulcsforduló japán gyertya alakzatot, akkor
kérdéses lehet a további mozgás, mert nem egy normál, a piaci szereplők higgadtabb döntése, hanem a hír, adatközlés miatti izgalom mozgatta a piacot.
Bár nem túl sokszor előforduló szituáció, de mindenképp kiemelendő a záró szakaszban előforduló kulcsforduló japán gyertya alakzat. Ilyen lehet egy tőzsdei terméknél a pénteki nap, ünnepek előtti, erős hírek előtti nap, illetve a záró óra. Ilyenkor mindig gondoljunk arra, hogy a kulcsforduló japán gyertya alakzat azért alakult ki, mert a trendet követő kereskedők zárják a pozíciójukat, realizálják a nap zárása, hét zárása miatt a hasznukat.
Vegyük azt is figyelembe, hogy a japán gyertyák a technikai elemzés eszközei közé sorolhatók, és az elmúlt 30 évben elvégzett közel 100 átfogó statisztikai vizsgálat többsége szerint a technikai elemzés jelzései többletinformációt hordoznak. Erről a témáról bővebben az alábbi előadáson beszéltünk.
Kulcsforduló japán gyertya alakzat összefoglalása
- két gyertyás alakzat
- fordítós jelzést ad
- az első gyertya trendirányú
- a második ellenkező irányú
- a második „átöleli” az elsőt
- Forgalom, és ajánlati könyvet vizsgálni kell
- FOREX-en kevésbé hasznos
Ha érdekel a japán gyertyák kereskedése, akkor az alábbi cikkeket is érdemes tanulmányoznod:
Ha kérdésed van a fentiekkel kapcsolatban, hozzá szeretnél szólni a témához, csatlakozz facebook csoportunkhoz ide kattintva!
Tanfolyamaink:
- Befektetési alapismeretek, stratégiák, részletek itt.
- Tőzsdei kereskedés magyar és külföldi piacokon, részletek itt.
- Rövid távú, daytrade kereskedés devizákkal, részvényekkel, részletek itt.
- Bitcoin és kriptoeszközök képzés, részletek itt.
